香港翠华茶餐厅今起招股募资6.31亿 未来三年内地开22店

   2012-11-14 第一财经日报11010

  经历了一年安静的香港新股市场,又将上演去年年底那般热闹的场景。香港茶餐厅翠华控股昨日开始公开招股,希望年底前在港股挂牌上市的还有至少七家企业,募集资金逾400亿港元,而人保集团H股或将成为压轴大戏。

  内地游客对翠华茶餐厅并不陌生,这家已在香港经营23年的港式茶餐厅,如今已在内地开设了4家分店,在香港的连锁店更多达21家。

  翠华控股行政总裁骆国安昨日称,翠华计划未来三年在内地增加22家分店,香港也将在2015年3月前再增开11家分店。

  翠华招股价介于每股1.89至2.27港元,以中间价计算其上市募集资金净额仅约6.31亿港元。其中35%将用于在内地开设新餐厅,20%用于在上海和华南地区建设新的中央厨房,另有35%用于在香港开设新餐厅、速递中心和中央厨房,其余用于营运资金和提升资讯科技系统。

  翠华上市消息早在去年底便开始流传,但一直因市况不佳未能实施。尽管融资规模不大,为保证成功上市,翠华已引入两位基础投资者认购共1000万美元。翠华招股将于11月19日结束,11月26日在主板挂牌上市。

  除翠华外,还有至少七家企业也正在或即将开始招股,力争在年底前上市,募集资金规模逾400亿港元。

  与翠华开始同场招股的有两家房地产商和一家床上用品品牌,分别是旭辉控股集团有限公司(00844.HK)、新城发展控股有限公司和卡撒天骄(02223.HK),分别募集资金 2.2亿~2.7亿美元、2.5亿美元和1300万美元。石化公司上海惠生集团也将展开上市前推介,拟集资3亿美元。

  市场最为关注的是人保集团H股的新股发行。其将于本周四开始上市前推介,11月26日招股、12月7日挂牌,其融资额约在30亿至40亿美元,具体情况视市场而定。

  此外还有李嘉诚旗下长实将分拆住宅式酒店上市募集最多62.4亿港元资金,内地铝材制造商Pan Asia以及中国机械(01829.HK)也在最后冲刺阶段。

  一位投行人士则对此表示谨慎,特别是对有望成为今年港股“集资王”的人保集团。他称,人保对上市态度积极,但在不愿减价的情况下,市场是否能够接受仍待博弈和观察。

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  被香港媒体称为“贵价茶餐厅”的翠华集团,将作为香港首只“茶餐厅概念股”于今日起开始招股,定价区间为1.89至2.27港元/股,认购每手2000股。

  据悉,本次发行3.3亿新股,最多集资7.6亿港元,预计将于本月26日在港交所挂牌。出任保荐人的德银表示,其市盈率可达17倍~22倍,但承销团仍以较低的估值定价。

  翠华行政总裁骆国安昨日表示,虽然食材价格及员工成本不断增加,但旗下业务已具规模优势,预期毛利率可维持在69%的水平。他同时表示看好内地市场发展前景,计划在未来三年在内地增设22间分店及两个中央厨房。

   

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