北京时间4月4日早间消息，据国外媒体报道，一名熟知内情的消息人士称，黑石集团(BX)正在推进海洋世界娱乐公司(SeaWorld Entertainment)的IPO(首次公开招股)进程，这家公司最早可能会在本月上市。
据彭博社报道，这位匿名消息人士透露，黑石集团很可能将在4月份的最后两个星期开始进行营销活动，吸引投资者对海洋世界娱乐公司进行投资。此前，黑石集团已经拒绝了这家主题公园运营商收到的收购要约。2月份有熟知内情的消息人士透露，阿波罗全球资产管理 公司(Apollo Global Management)(APO)和Onex公司都曾对海洋世界娱乐公司发起收购要约。
黑石集团是全球最大的资产管理公司，这家公司正在利用投资者的乐观情绪来将其控制下的公司IPO上市，而海洋世界娱乐公司的IPO将至少是今年的第二桩此类交易。由于投资者对股票市场感到乐观的缘故，今年美国股市已经创下历史新高。除了黑石集团以外，阿波罗 全球资产管理公司、凯雷投资集团(Carlyle Group)和华平投资集团(Warburg Pincus)也都准备将各自控制下的公司IPO上市。
黑石集团驻纽约的发言人克里斯汀-安德森(Christine Anderson)拒绝就此消息置评，阿波罗全球资产管理公司和Onex发言人也尚未置评。
海洋世界娱乐公司已经在去年向美国证券交易委员会(SEC)提交了IPO申请文件。去年12月份有熟知内情的消息人士透露，该公司可能在IPO交易中筹集5亿美元资金。这项IPO交易的主承销商为高盛集团(GS)和摩根大通(JPM)。
黑石集团在2009年同意收购原本隶属于百威英博公司(Anheuser-Busch InBev)(ABI)旗下的海洋世界娱乐公司，从而取得了对这家公司的控制权，当时的交易价值为最高27亿美元。海洋世界娱乐公司在美国佛罗里达州、加利福尼亚州和德克萨斯州运营着10余个主题公园， 其主要竞争对手是迪士尼(DIS)和六旗娱乐公司(Six Flags Entertainment Corp)(SIX)。
据彭博社编纂的数据显示，在截至去年12月份为止的12个月时间里，六旗娱乐公司的EV/EBITDA(企业价值与利息、税项、折旧及摊销前盈利的比率)为13.6倍左右，这一比率同时也是主题公园运营商的EV/EBITDA中值。如果海洋世界娱乐公司的EV/EBITDA也处于同一水平， 则意味着这家公司的企业价值大约为53.6亿美元。
自2010年以来，海洋世界娱乐公司的营收已经增长了19%，至14.2亿美元，主要由于其主题公园的游客人数增加，以及每名游客的平均支出增长。但与此同时，这家公司的资本支出也有所增长，2010年以来已经增长了60%。海洋世界娱乐公司的资本支出在其EBITDA中所占 比例为49%左右；与此相比，六旗娱乐公司的资本支出在其EBITDA中所占比例仅为28%左右。
据美国证券交易委员会收到的监管文件显示，黑石集团对海洋世界娱乐公司进行的原始投资已经获得了一些回报，原因是后者去年向黑石集团派发了5亿美元的特别股息。一名消息人士透露，黑石集团认为，随着时间的推移，IPO交易将比出售海洋世界娱乐公司能给该集 团带来更好的回报。
上个月黑石集团已将品尼高食品集团(Pinnacle Foods)(PF)IPO上市，这家公司在3月27日以相当于定价区间上限的价格IPO，到昨天为止其股价已经上涨了17%。
